تتدفق موجة جديدة من شركات الاستثمار العالمية إلى أبوظبي رغم الحرب الدائرة في المنطقة، ليس فقط لجمع الأموال من صناديق الثروة السيادية، بل أيضاً للاستثمار إلى جانبها وشراء حصص في الشركات التي تضمها محافظها الاستثمارية.

يتجلى هذا التحول بصورة خاصة في السوق الثانوية للأصول الخاصة التي تشهد ازدهاراً. فقد افتتحت شركات "إي كيو تي إيه بي" (EQT AB)، و"بانثيون" (Pantheon)، و"يورازيو" (Eurazeo) مكاتب لها في الإمارة منذ منتصف سبتمبر، لتنضم إلى شركتي "أرديان" (Ardian)، و"هاربورفست بارتنرز" (HarbourVest Partners)، اللتين سبقتاها إلى السوق، سعياً للاستحواذ على حصة من قطاع يُتوقع أن تصل قيمة تعاملاته إلى 250 مليار دولار خلال العام الجاري.

إقبال على سوق الاستثمارات الثانوية لا توجد صفقة تجسد الدور المحوري المتزايد لأبوظبي في هذه السوق أكثر من نجاح "أرديان" في جمع مبلغ قياسي بلغ 30 مليار دولار لصالح أكبر منصة للاستثمارات الثانوية على الإطلاق خلال العام الماضي. وساهم جهاز أبوظبي للاستثمار بملياري دولار، مع حصوله على حقوق تتيح له تنفيذ استثمارات مشتركة إضافية، وفقاً لأشخاص مطلعين على الأمر، في واحدة من أكبر الالتزامات الاستثمارية من هذا النوع على الإطلاق.

وامتنع ممثلون عن جهاز أبوظبي للاستثمار و"أرديان" عن التعليق على الصفقة.

بعدما كانت الاستثمارات الثانوية تُعد نشاطاً متخصصاً محدود النطاق، شهدت إقبالاً متزايداً مع ارتفاع أسعار الفائدة، الذي جعل بيع الأصول وإعادة الأموال إلى المستثمرين أكثر صعوبة. ومع نمو محافظ استثمارات الأسواق الخاصة لدى الصناديق السيادية الخليجية، تتيح هذه الاستراتيجية إعادة موازنة الانكشافات الاستثمارية وإعادة توظيف رأس المال في استثمارات جديدة.

قال ياسين زروق، الرئيس المشارك لشركة "أرديان ليمتد" (Ardian Ltd) والعضو المنتدب الأول لعلاقات المستثمرين، إن حجم أعمال "أرديان" يجعلها "شريكاً مؤهلاً للصفقات الكبيرة أو المعقدة، بما يوفر حلول سيولة للمستثمرين المحليين".

صفقات الاستثمارات الثانوية في أبوظبي عززت شركة الملكية الخاصة الفرنسية علاقاتها مع جهاز أبوظبي للاستثمار، الصندوق السيادي الذي تبلغ أصوله 1.1 تريليون دولار، من خلال الشراكة معه في منصة للاستثمارات الثانوية العقارية خلال الأيام الأولى من حرب إيران. وتواصل "أرديان"، التي تربطها أيضاً شراكات مع "مبادلة للاستثمار" في مجال استثمارات الأصول الخاصة، توسيع فريقها الاستثماري في أبوظبي منذ افتتاح مكتب لها عام 2023.

واستفادت شركات أخرى أيضاً من هذا التوجه. فبعد أيام من افتتاح مكتب لها في أبوظبي أواخر سبتمبر، أعلنت "بانثيون" أن أحدث برامجها الرئيسية العالمية للاستثمارات الثانوية في الملكية الخاصة تجاوز مستهدفه، بعدما اجتذب التزامات استثمارية بقيمة 6 مليارات دولار، بما في ذلك مساهمات كبيرة من مستثمرين جدد في الشرق الأوسط.

قال فراس ملاح، العضو المنتدب ورئيس أعمال الشرق الأوسط لدى "بانثيون": "نعمل مع المستثمرين بطرق متنوعة، تشمل الاستثمار المشترك والحلول المصممة خصيصاً لتلبية احتياجاتهم، ويسهل وجودنا المحلي إجراء هذه المحادثات".

وأثبت الوجود المحلي فائدته لشركات أخرى أيضاً، إذ أتاح لها التواصل المباشر والفوري مع المستثمرين الإقليميين، وفهماً أعمق لمحافظهم الاستثمارية واحتياجاتهم.....

لقراءة المقال بالكامل، يرجى الضغط على زر "إقرأ على الموقع الرسمي" أدناه

هذا المحتوى مقدم من الشرق بلومبرغ